中華網財經9月21日訊 2021年9月21日，常州市建筑科學研究院集團股份有限公司（以下簡稱“建科股份”）披露招股說明書（申報稿）。本次發(fā)行擬發(fā)行股數(shù)不超過4,500萬股，占發(fā)行后總股本的比例不低于25%。擬在創(chuàng)業(yè)板上市，擬募資9.6932億。建科股份曾于2015年10月30日在新三板掛牌，2020 年 3 月 19 日從新三板摘牌。

常州市建筑科學研究院集團股份有限公司成立于2003年3月19日，是一家聚焦建設工程與環(huán)境保護領域的科學技術應用研究，以檢驗檢測為核心主業(yè)，特種工程專業(yè)服務和新型工程材料助力發(fā)展的技術服務企業(yè)。公司以檢驗檢測業(yè)務為核心主業(yè)，經營范圍涵蓋房建、市政、水利、鐵路、交通、城市軌交、環(huán)保等方面。

股份結構上，公司控股股東、實際控制人為楊江金。建科股份實際控制人楊江金及一致行動人蘇州奔牛和蘇州石莊合計控制公司股份比例為37.25%。蘇州奔牛及蘇州石莊為建科股份員工持股平臺，由楊江金擔任執(zhí)行事務合伙人。本次發(fā)行后，楊江金及一致行動人控制建科股份27.93%的股份。

余榮漢持有8.24%的股份，余榮漢女兒余方持有3.70%的股份，蘇州奔牛持有10.20%的股份，蘇州石莊持有9.98%的股份。股東常州燦星的有限合伙人穿透后為常州市人民政府及常州市鐘樓區(qū)人民政府，常州燦星所持股份為國有股份。

報告期內，公司營業(yè)收入分別為6.56億元、7.71億元及9.06億元，近三年復合增長率為17.48%。公司歸屬于母公司所有者的凈利潤（以扣除非經常性損益前后孰低者為準）分別為1367萬、8136萬、1.22億元。2018年-2020年現(xiàn)金分紅分別為3163萬、4320萬、4871萬。

此外，報告期各期，公司計入當期損益的政府補助金額分別為409.80萬元、639.19萬元和673.00萬元，占當期利潤總額比例分別為16.21%、6.91%和4.69%。

公司主營業(yè)務收入分別為檢驗檢測服務、特種工程專業(yè)服務和新型工程材料。其中檢驗檢測2018-2020年營業(yè)收入占比分別為36.37、41.96、44.91。

據(jù)招股書披露的2019年檢驗檢測業(yè)務市場占有率，建科股份排名第六，市場占比為0.1%，相對來講比較小。

報告期內公司主營業(yè)務綜合毛利率分別為27.89%、35.92%和37.25%。

IPO前夕增資擴股 涉嫌“突擊入股”

就在本次IPO前夕，建科股份引進了新的資本方。招股書披露2020年9月18日，建科股份召開2020年第四次臨時股東大會，決定擬對外部投資機構發(fā)行不超過5,100,000股（含5,100,000股）的股票，價格為5.8元/股。2020年9月18日，與常州燦星產業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、蘇州安歆環(huán)境科技有限公司兩家機構簽訂《增資擴股協(xié)議》，以每股5.8元，合計金額2,958萬元認購公司新增股份5,100,000股，其中510萬元作為公司注冊資本，其余部分計入資本公積。2020年9月28日，辦理了工商變更登記手續(xù)。

另外，據(jù)招股書披露，陳繼榮因看好建科股份的未來發(fā)展前景以5.57元價格新增10萬股，取得股份時間為2020年9月30日。常州燦星因看好建科股份的未來發(fā)展前景以5.80元價格新增330萬股，取得股份時間為2020年9月30日。蘇州安歆因看好建科股份的未來發(fā)展前景以5.80元價格新增180萬股取得股份時間為2020年9月30日。

早在2021年2月5日，證監(jiān)會就發(fā)布了《監(jiān)管規(guī)則適用指引—關于申請首發(fā)上市企業(yè)股東信息披露》，加強擬上市企業(yè)的股東監(jiān)管，劍指股權代持、多層嵌套、“影子股東”、突擊入股等行為。其中，更是將突擊入股的時點確認從IPO申報前6個月內前推至12個月內。顯然建科股份引入新股東的行為涉嫌證監(jiān)會對于“突擊入股”的認定。

招股書與新三板掛牌期間信披數(shù)據(jù)不一致

招股書披露，建科股份在成本和費用重分類、應收票據(jù)終止確認涉及的會計差錯更正、公司未對商業(yè)承兌匯票計提預期信用損失、未考慮企業(yè)所得稅匯算清繳跨期調整項目、遺漏部分其他非流動資產減值準備和未彌補虧損、未將行政處罰入賬和管理人員罰款入賬、誤將獎勵款作為其他應付款進行確認、2018年度前5大客戶銷售數(shù)據(jù)披露差異等方面數(shù)據(jù)存在不一致。

其中招股書顯示，在編制2017年末遞延所得稅資產科目時遺漏部分其他非流動資產減值準備和未彌補虧損，其中，其他非流動資產減值準備2018年期初余額遺漏426,157.95元，未彌補虧損遺漏203,379.80元。

此外，常州市環(huán)境保護局于2018年7月18日向青山綠水（江蘇）檢驗檢測有限公司作出“常環(huán)天行罰（2018）75號”行政處罰決定書，處以伍萬元的行政罰款。建科股份內部對管理人員的管理失職進行批評和內部處分，由其承擔處罰款項。因工作人員處理賬務疏漏，未及時將該筆行政處罰入賬和管理人員罰款入賬。

另外，常州市人民政府金融工作辦公室、常州市財政局于2017年10月27日出具編號“常政金發(fā)【2017】24號”《關于2016年度常州市企業(yè)股改及上市融資獎勵資金的通知》，對轄區(qū)內股改及擬上市企業(yè)進行獎勵。建科股份因股改時以未分配利潤轉增股份繳納個人所得稅獲得獎勵1,344,000.00元，誤將其作為其他應付款進行確認。

股東間頻現(xiàn)關聯(lián)關系 夫妻關系、親子關系居多

招股書披露，建科股份股東間頻頻出現(xiàn)關聯(lián)關系且相對復雜，頻頻出現(xiàn)親子關系和夫妻關系。其中，余榮漢與余方為父女關系，張朝輝與王沁芳為夫妻關系，黃海鯤與王黎妍為夫妻關系，吳維英為劉小玲兄弟的配偶，王秋蓉和殷宇鋒為夫妻關系，徐梅和邵銀存為夫妻關系，滕新華和高彩峰為夫妻關系，孫莉和朱昕諺為母子關系，陶文玉和陶億楠為母女關系，上海民銖和桐鄉(xiāng)虹泉為同一控制下兩家私募基金。

董事長等高管投資同一家公司，持股總計近三成

招股書披露，董事長、總經理、財務總監(jiān)、兩名監(jiān)事、兩名其他核心人員，對外投資同一家公司即常州市鼎達房產代理有限公司，合計持股總計29.37%。

據(jù)天眼查顯示，中華網財經發(fā)現(xiàn)，蹊蹺的是，常州市鼎達房產代理有限公司法人為余榮漢，擔任執(zhí)行董事總經理，其中余榮漢（余榮漢持有建科股份發(fā)行前股本的8.24%）為實控人，持股30.01%。楊江金為第二大股東，經營范圍為房地產中介服務、信息咨詢服務、家政服務。

公司向前五大客戶新城控股、龍湖在列

招股書顯示，建科股份第一大客戶為新城控股，年均占比為7%以上，報告期內，龍湖集團、金土地建設集團，連續(xù)三年為其穩(wěn)定前五大客戶。前五大客戶的銷售額占當期銷售總額的比例分別為19.66%、20.74%、20.56%。而前五大客戶中，江西新瀚置業(yè)有限公司2015年成立，自2019年至今一直連續(xù)合作。

核心技術人員僅為6人 研發(fā)費用占比低、不足5%

核心技術人員包括楊江金、周劍峰、張菁燕、徐漢東、金衛(wèi)民和許鳴。研發(fā)費用雖然連續(xù)三年增長，但占比低、不足5%

內控不規(guī)范轉貸200萬 子公司向少數(shù)股東借款479.75萬

招股書披露，2018年6月12日，建科股份子公司江蘇尼高從工商銀行借款200萬元，2018年6月13日將該筆借款轉給供應商淮安市龍城建設勞務有限公司，2018年6月15日，淮安市龍城建設勞務有限公司將該筆借款轉給建科股份子公司江蘇鼎達。江蘇鼎達和江蘇尼高會計處理上同時確認對方的其他應收賬款和其他應付賬款200萬元。

另外，子公司越南綠能向少數(shù)股東東南工藝開發(fā)有限公司借入資金，借款人民幣4,797,519.34元，期限為2018年3月25日—2023年3月25日，借款利率7.00%。越南綠能向少數(shù)股東借款主要系業(yè)務規(guī)模不斷增加，對運營資金產生一定需求，借款為經營性支出。越南綠能向少數(shù)股東借款人民幣479.75萬元，占公司最近一期經審計凈資產絕對值為0.72%。

30歲以下員工占比近五成 大專以下學歷近四成

招股書顯示，建科股份30歲以下員工占比為47.84%，31歲至40歲員工占比為32.16%。員工受教育程度部分，大專以下學歷近四成。截至2020年末，未繳納社會保險員工其中退休返聘人員63名。

應收賬款余額和壞賬準備余額連續(xù)三年顯著上升

報告期內，公司2018年12月31日、2019年12月31日、2020年12月31日應收賬款的原值分別為46,276.32萬元、50,529.64萬元、56,071.23萬元，壞賬準備余額分別為5,650.46萬元、6,677.43萬元、7,623.94萬元。

而在前五大應收賬款客戶中，金土地建設集團有限公司連續(xù)兩年位列應收賬款客戶第一位，年均1300萬以上。

業(yè)務招待費2020年805萬 較2018年翻了2.2倍

招股書顯示，公司銷售費用分別為2,880.68萬元、4,054.58萬元及3,741.83萬元占營業(yè)收入的比例分別4.39%、5.26%及4.13%。公司銷售費用主要由銷售人員薪酬、運輸費用、業(yè)務招待費、汽車費用及銷售服務費構成。中華網財經發(fā)現(xiàn)，而其中，業(yè)務招待費2020年為378萬，2018年為156萬，翻了2.48倍。

報告期內，公司管理費用分別為6,286.10萬元、8,908.12萬元及9,634.62萬元,占營業(yè)收入的比例分別9.58%、11.55%及10.64%。而其中業(yè)務招待費分別為210萬、303萬、427萬。業(yè)務招待費2020年為427萬，2018年為210萬，翻了2倍。

綜上計算，合并計算建科股份銷售費用和管理費用中的業(yè)務招待費，2018-2020年，分別為366.7萬、616.52萬、805.55萬。

報告期內涉環(huán)保違規(guī)多次被罰 2019年發(fā)生高處墜落事故被罰款126萬

招股書顯示，報告期內發(fā)生兩起因環(huán)保問題被罰事件，合計罰款七萬。一是江蘇鼎達（全資子公司）建筑新技術有限公司因在噪聲控制時段內作業(yè)，南通市生態(tài)環(huán)境局于2019年8月26日向江蘇鼎達建筑新技術有限公司作出“通07環(huán)罰字[2019]30號”行政處罰決定書，處以貳萬元的行政罰款。二是青山綠水（江蘇）檢驗檢測有限公司因危險廢物的容器、包裝物以及危險廢物貯存場所未按規(guī)定設置危險廢物識別標志，未按規(guī)定制定危險廢物管理計劃，常州市環(huán)境保護局于2018年7月18日向青山綠水（江蘇）檢驗檢測有限公司作出“常環(huán)天行罰（2018）75號”行政處罰決定書，處以伍萬元的行政罰款。

此外，建科股份2019年發(fā)生高處墜落事故被罰款128.20萬元，招股書披露了詳情，主要是江蘇鼎達吾悅華府S1商業(yè)二標段項目在實施電梯井頂梁拆除過程中，發(fā)生一起高處墜落一般事故，連云港市應急管理局于2019年12月20日向江蘇鼎達作出“（連）應急罰（2019）6208號”行政處罰決定書，處以126.00萬元罰款。

另外，報告期內建科股份還發(fā)生12起行政處罰事件，不過金額較小。

兩年支付賠償款260.19萬 2019年支付高處墜落事故賠償金105萬

招股書顯示，建科股份2018年和2019年連續(xù)兩年大額支出賠償款。其中，2018年賠償款128.46萬，主要為員工工傷賠償款和經濟賠償金。2019年賠償款131.73萬，主要為江蘇鼎達吾悅華府S1商業(yè)二標段項目在實施電梯井頂梁拆除過程中，發(fā)生一起高處墜落一般事故，江蘇鼎達與家屬達成一致，賠償105.00萬。

七處房產未過戶 部分房產未取得土地使用權

招股書披露，建科股份共有七處房產尚未過戶，均為抵債房，其中五處位于常州市，兩處位于揚州寶應吾悅廣場，占建科股份房產總面積的1.09%，未用于生產環(huán)節(jié)。

此外還有部分房產尚未取得土地使用權，一是坐落于常州市春江鎮(zhèn)魏村德勝路56號兩處房產（常房權證新字第00505717號、常房權證新字第00505720號）為拍賣合法取得。該兩處房產對應的土地位于常州市德勝河規(guī)劃河道及防護綠地范圍內，暫時無法辦理過戶手續(xù)，兩處房屋目前處于閑置狀態(tài)。二是坐落于常州市鐘樓區(qū)長江中路288號（蘇（2021）常州市不動產權第0017201號）存在小部分房產無對應土地權屬。

存在4起未了結訴訟案 涉訴總金額400.76萬

建科股份目前存在4起未了結訴訟糾紛，其中3起均為原告，第四起為被告。招股書披露了第四起訴訟詳情，2015年7月，依翔公司與江蘇鼎達之間成立了履帶吊車租賃合同關系，依翔公司駕駛員潘占忠在提供吊裝服務過程中發(fā)生履帶起重機傾斜事故，致所吊重物落至吳中大道并砸中路過車輛，造成車內人員龔春霞、陳秋月受傷，潘占忠本人也因墜落受傷，江蘇鼎達在事發(fā)后為龔春霞、陳秋月、潘占忠墊付了醫(yī)療費等費用。根據(jù)事故調查報告，潘占忠對本次事故負主要責任，江蘇鼎達因此就墊付款項向依翔公司追償。根據(jù)（2017）蘇0506民初6442號民事判決書，判決被告依翔公司于判決書生效之日起十日內償還原告江蘇鼎達建筑新技術有限公司人民幣405,184.13元。根據(jù)（2018）蘇民終8386號判決書，持一審判決。本次是依翔公司申請再審，請求撤銷（2017）蘇0506民初6442號和（2018）蘇民終8386號判決書。

IPO前夕涉嫌“突擊入股”、董事長等高管蹊蹺投資同一家公司的建科股份能否順利上市，中華網財經后續(xù)將持續(xù)關注！

關鍵詞： 建科 高處 賠償 126萬