2021年12月6日，部分中小投資者訴獐子島（002069）、*ST東洋（002086，下稱東方海洋）兩家上市公司虛假陳述索賠案紛紛迎來(lái)進(jìn)展，據(jù)律師介紹，在此次系列判決中，大部分投資者都獲得不同比例勝訴判決，也有少部分投資者因?yàn)榉ㄔ赫J(rèn)定的揭露日差異而敗訴。

上海久誠(chéng)律師事務(wù)所主任許峰律師作為股民代理人同時(shí)代理了起訴上述兩家上市公司被告的相關(guān)案件，并于6日收到兩案的批量判決。其介紹，兩案判決思路差異很大，都在揭露日及系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)等問(wèn)題上存在一定爭(zhēng)議。

據(jù)了解，獐子島投資者索賠案開(kāi)始于2020年6月24日，該日獐子島公告收到證監(jiān)會(huì)《行政處罰決定書(shū)》，證監(jiān)會(huì)查明獐子島違法事實(shí)如下：一、獐子島公司內(nèi)部控制存在重大缺陷，其披露的2016年年度報(bào)告存在虛假記載；二、獐子島公司內(nèi)部控制存在重大缺陷，其披露的2017年年度報(bào)告存在虛假記載；三、獐子島公司披露的《關(guān)于2017年秋季底播蝦夷扇貝抽測(cè)結(jié)果的公告》存在虛假記載；四、獐子島公司披露的《年終盤(pán)點(diǎn)公告》和《核銷公告》存在虛假記載。

許峰律師提示，根據(jù)法院目前一審判決認(rèn)定的條件，在2017年3月21日到2018年2月10日之間買(mǎi)入獐子島股票，并且在2018年2月10日后賣出或繼續(xù)持有股票的投資者，可發(fā)起索賠。目前法院是采取酌定方式，支持了投資者經(jīng)過(guò)統(tǒng)一方法測(cè)算后損失的30%。該案爭(zhēng)議主要圍繞酌定支持30%是否合理以及揭露日認(rèn)定為2018年2月10日是否合理。

據(jù)介紹，部分投資者在2018年1月31日獐子島發(fā)布2017年度業(yè)績(jī)預(yù)告修正公告、重大事項(xiàng)停牌公告后即已經(jīng)賣出股票，并未等到2018年2月10日證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查公告，這導(dǎo)致提前賣出的投資者此次沒(méi)有獲得勝訴判決，繼續(xù)持有到證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查公告日的投資者獲得了勝訴。

而在青島中院判決的東方海洋投資者索賠案中，虛假陳述揭露日同樣存在爭(zhēng)議。法院一審判決并未認(rèn)定證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查公告日作為揭露日，而是認(rèn)定2019年1月15日作為揭露日，該日東方海洋曾發(fā)布關(guān)于深交所問(wèn)詢函的回復(fù)公告。

上述律師稱，根據(jù)相關(guān)法律文書(shū)，東方海洋案的權(quán)利人范圍已經(jīng)確定，后續(xù)案件的核心問(wèn)題是系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)等因素的測(cè)算處理，可以理解為在2017年3月9日到2019年1月15日之間買(mǎi)入東方海洋股票，并且在2019年1月15日后賣出或者繼續(xù)持有股票的投資者，可發(fā)起索賠，如經(jīng)過(guò)第三方機(jī)構(gòu)測(cè)算存在損失，也會(huì)獲得勝訴判決。

東方海洋案開(kāi)始于2019年9月30日，該日東方海洋公告，收到證監(jiān)會(huì)《行政處罰決定書(shū)》，證監(jiān)會(huì)確認(rèn)東方海洋存在以下違法事實(shí):一、未按規(guī)定在定期報(bào)告及臨時(shí)報(bào)告中披露有關(guān)關(guān)聯(lián)交易；二、2016年度報(bào)告、2017半年度報(bào)告、2017年度報(bào)告、2018半年度報(bào)告、2018年度報(bào)告的個(gè)別列報(bào)項(xiàng)目存在虛假記載。

據(jù)了解，2021年12月10日、12月23日，許峰律師代理的另外部分關(guān)于東方海洋第一次證券違法被處罰引發(fā)的股民索賠案件將在青島中院開(kāi)庭。

此外2021年11月30日晚，東方海洋公告，再次收到山東證監(jiān)局《行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書(shū)》，但該公告并非最終處罰結(jié)論，在處罰最終落定后，不排除將再次引發(fā)散戶索賠。

關(guān)鍵詞： 獐子島 東方海洋